台灣人買基金，可望邁入0手續費的時代！
金管會指導、四大公協會（集保公司、投信投顧公會、壽險公會和證期會）主辦、基富通證券執行的退休準備平台，預定在7月1日上路，根據目前規劃，對一般人最大亮點就是「凡參加此退休專案滿兩年者，未來在基富通平台的單筆、定額基金申購基金終身 0 手續費優惠（特定基金除外）」 。
基富通執行推動的「退休準備平台」，日前與基金業者說明溝通平台上退休金篩選和上架的規則。退休準備平台的退休專案基金一案，基金業者褒貶不一，有的業者認同，有的業者無奈，有的業者不以為然，還有業者認為此案無啻是財富管理市場的核彈，惟最大受惠者將是普羅大眾。
基金儲備退休，低經理費和零手續費，解決投資痛點
台灣人投資基金，近年來有蠻大的改變，從過去只找銀行或找基金公司買境內外基金，近五、六年來基金申購改透過基金平台，最大關鍵就在基金平台透過集保結算公司（簡稱集保）交割清算和保管，不僅省下銀行會收取信託保管費用，另外基金平台的申購境內外基金提供優惠手續費率，經常有0手續費的優惠。
用基金儲備退休金在國際很稀鬆平常，但在台灣有這麼多優惠和便利性後，大家是在用基金存退休金，還是基金也變成股票，炒股也兼炒基金嘛？
因應台灣人口老化，政府退休金恐有破產之虞，以及未來年金改將朝「繳多、領少、延後領」的方向，儲備退休老本，靠政府不如靠自己，儘管金融業者和金管會多次爭取仿效美歐英的IRA和ISA等稅負優惠，或自提自選方案列入勞動部的勞動年金改革，透過稅負抵扣或延遲，提高民眾自己多多提存退休的意願，惟這些建議不是卡在勞動部，就是財政部無法讓步。
與其枯等勞動部修法和稅官的仁慈，金管會在資本市場發展藍圖裡，透過將退休金投資儲備納入，金管會指導和基富通執行的退休準備平台，即將在7月1日上路，到底這個平台，對一般人有何好處，可以解決大家在投資儲備退休金的痛點嗎？
富通證券提出的規劃，凡是參與退休專案基金申購者，持續定期定額扣款投資滿24個月，不僅享有零手續費、還有專級案級的經理費，即使兩年屆滿，可終身持續享有此優惠，另外在基富通平台的單筆、定期定額申購基金都可享有終身0手續費，如下圖示。
退休準備平台，根據目前的規劃有關保險部分，比較像是比價網，將保險業者的保單放在平台上，再連結如壽險公司官網執行線上投保，比較獨特是退休準備平台上的保險是有限定銷售，相關公司的保險業務員將無法銷售這類型保單。
至於基金存退休金部分，基富通規劃堪稱是大手筆優惠，對一般人就是綁約（定期定額）兩年，之後投資人在基富通執行單筆和定期定額投資，不限境內外基金或是支數/筆數，一律都是0手續費，換句話說，投資人若是每月定期定額三千元，兩年下來投入本金是7.2萬，除申購沒有手續費，兩年後平台上任何基金申購（除特定基金），手續費全數歸零，這被基金相關業者視為核彈級價格破壞，但對投資人卻是最大亮點和好康優惠。
超優的綁約，2年換終身基金申購0免手續費。
何以如此說，首先參與專案者，申購基金就是零手續費，投入本金還有機會增值，更重要的是未來在基富通下單手續費都是零，儘管目前在基金平台上凡配息型基金已連續兩年都是申購零手續，目前僅有股票基金才有收取手續費，費用率約千分之6，若以申購股票型基金100萬為例，手續費為六千元，未來也不必擔心何時配息基金0手續費何時會取消，兩年綁約，可望換得終身投資免手續費，對想要降低投資成本者，這是相當有助益。
好享退專案的投資人，第一批即將在今年7、8月陸續屆滿，但好享退的投資人無法像退休準備平台規劃，可以享有終身基金平台的買賣0手續費，兩案的規則不一，不僅令人好奇，恐將引起舊雨（客戶）的不滿。
退休準備平台如火如荼，勞退自提自選暖身。
基富通是最晚成立的基金銷售平台，惟其特殊股東組成─集保結算公司是最大股東加上投信投顧公司入股，四年前上線以來，就以贈送零手續費配碰券為訴求，吸引投資人，近年來則主打零手續費的配息基金和好享退專案，更加吸引人，目前開戶數已突破18萬，管理資產規模超過500億元。
退休準備平台案如火如茶推動，基富通日前跟基金業者說明平台的規畫，期望大家能夠踴躍支持，規劃此案的行銷教育公益預算將達新台幣9,200萬，這個近1億元的行銷大預算（相關文連結），雖有教育和公益性質，但業界都心知肚明，此預算主要是在衝刺基富通的開戶數。
據瞭解，基富通在開出網路建置的規格是平台可以容納500萬開戶數，若以退休理財是一個家庭的重要理財課題，以目前全國家戶數約880多萬戶，退休準備平台設定的家戶目標約為全國五成六。儘管執行單位再三強調，此案與勞退金的自提自選無關，但業界都清楚，退休準備平台是勞退金的「自提自選」的暖身。
基金申購0手續費，市場乾坤挪移？
基富通將手續費都砍到零，嘉惠一般投資人，算是實現普惠金融一種方式。投資人會不會遠離銀行、其他平台或投信買賣基金，全數搬到基富通，這種價格破壞是否會產生市場排擠效應，仍有待觀察。
惟從投信暨投顧公會的統計顯示，投信投顧公會截至2月底的資料統計，境內外基金總體規模達新台幣8.23兆元，境內基金全係由銀行信託保管；境外基金規模約3.6兆，惟這些境外基金約有1.7兆是法人自行下單、沒有透過仲介，透過綜合帳戶存量約有1.9兆，這又可以分為三大類：銀行特定金錢信託約1.7兆，券商受託買賣約573億元，透過基金平台的集保帳戶、規模則有1,281億元，基富通500億就屬於1,281億元裡面。
境外基金存量透過集保帳戶，僅是銀行存量7.4%，但卻是近五年最快速成長區塊，2016年到最近資產規模增加208%，銀行資產規模僅增加4.2%，在各類銷售通路成長最疲弱。
以目前退休準備平台基金挑選標準，剔除配息級別、高收益和新興債券基和南非幣等波動大的貨幣級別，退休準備平台推出前兩年未必對既有銷售通路造成衝擊，惟兩年扣款後，投資人就可以0手續費申購任何基金，屆時衝擊將會逐漸顯現。
境外基金台灣人投資規模近五來變化
隨著買賣基金透過基金平台蔚為風潮，再加上金管會帶頭倡議退休準備，集保帳戶的基金存量的成長，可預見將有很大成長空間，雖然不會對銀行產生立即性威脅、吸走特定金錢信託1.7兆存量，但投信和基金銷售平台業者勢必會遭擠壓。
相較基富通上架基金多元化，各家投信業者因為只賣自家基金，無法達到一站購足的誘因，各家投信發展自家電子交易平台雖仍有必要，惟經濟規模是一大問題。鉅亨買基金和中租基金平台等民營的基金銷售平台，面對官方刻意扶植基富通，民營平台不得不迎戰、流血競爭。
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